Kredyt inwestycyjny bez wkładu własnego jest możliwy jako pożyczka unijna: co do zasady nie wymaga wkładu i finansuje inwestycję razem z VAT. Bank przy kredycie inwestycyjnym chce zwykle 10-30% wkładu, a VAT z faktur trzeba najpierw zapłacić samemu. Przy linii produkcyjnej za 1 mln zł netto to 430 tys. zł gotówki na start.
Ile wkładu własnego chce bank przy kredycie inwestycyjnym?
Masz pomysł na inwestycję, policzony rynek i klientów, którzy czekają. Idziesz do banku i słyszysz: „Świetnie, a ile wkłada Pan z własnych środków?”. Przy kredycie inwestycyjnym to najczęściej 10-30% wartości inwestycji, i to zanim bank wypłaci pierwszą złotówkę.
Ile dokładnie, zależy od banku, rodzaju inwestycji i kondycji firmy. Im trudniej odsprzedać to, co kupujesz, i im słabiej bank zna Twoją firmę, tym bliżej górnej granicy. Bankowe oferty „bez wkładu” się zdarzają, tylko że przeważnie oznaczają wyższy koszt albo dodatkowe zabezpieczenia.
Dla banku wkład własny to dowód, że dzielisz z nim ryzyko. Dla firmy to gotówka wyjęta z obrotu akurat wtedy, gdy nowa maszyna czy gabinet dopiero się rozkręcają, a firma płaci za montaż, szkolenia, materiały i pensje.
Co bank uzna za wkład własny
| Forma wkładu | Jak traktuje ją bank |
|---|---|
| Gotówka na rachunku | najchętniej przyjmowana |
| Wydatki już poniesione | czasem, jeśli dotyczą tej inwestycji |
| Grunt pod budowę | często, na podstawie wyceny |
| Posiadane maszyny, własna praca | rzadko i ostrożnie |
| Pieniądze z innego kredytu | z reguły nie |
Gotówkę bank chce zobaczyć na rachunku i często wymaga, żeby poszła na inwestycję w pierwszej kolejności. Szczegóły ustala się z konkretnym bankiem, ale jedno jest wspólne: wkład własny to pieniądze, które musisz mieć, zanim zaczniesz.
VAT: drugi wkład własny, o którym mało kto mówi
Bank finansuje inwestycję przeważnie w kwocie netto. VAT z faktur płacisz dostawcy z własnych pieniędzy i odzyskujesz go dopiero po rozliczeniu. Do tego czasu działa jak drugi wkład własny.
Przykład: linia produkcyjna za 1 000 000 zł netto. Z VAT 23% faktura opiewa na 1 230 000 zł, w tym 230 000 zł podatku.
| Gotówka na start | Bank | Pożyczka unijna |
|---|---|---|
| Wkład własny | 200 tys. zł (20% netto) | 0 zł |
| VAT z faktury | 230 tys. zł | 0 zł, w pożyczce |
| Razem na start | 430 tys. zł | 0 zł |
Gotówka na start przy linii za 1 mln zł netto
W pożyczce unijnej nie wykładasz nic: ani wkładu własnego, ani VAT. Całe 1 230 000 zł brutto może pochodzić z pożyczki, tak jest w większości programów. 430 tysięcy złotych na start to kwota, której wiele zdrowych firm po prostu nie trzyma na rachunku. Stąd tyle dobrych pomysłów, które czekają latami.
Dlaczego pożyczka unijna nie wymaga wkładu własnego?
Pożyczki unijne z programów regionalnych 2021-2027 są finansowane ze środków europejskich. Mają rozwijać firmy, a nie zarabiać na odsetkach, dlatego działają inaczej niż bank:
- co do zasady nie wymagają wkładu własnego i mogą sfinansować do 100% inwestycji,
- w większości programów finansują kwotę brutto, czyli razem z VAT,
- najpierw dostajesz pieniądze z funduszu, potem płacisz dostawcom, więc niczego nie kredytujesz z własnej kieszeni,
- oprocentowanie jest stałe, zwykle około 1-2% rocznie, a w części programów od 0%,
- spłata trwa do 6-10 lat, a karencja w spłacie kapitału zwykle 6-12 miesięcy.
Programy działają praktycznie w całej Polsce, a warunki różnią się między województwami. Szczegóły dla swojego regionu znajdziesz na stronie programów według województw, a przegląd rodzajów pożyczek na stronie pożyczki unijne dla firm.
Bank czy pożyczka unijna: porównanie
| Co porównujemy | Bank | Pożyczka unijna |
|---|---|---|
| Wkład własny | zwykle 10-30% | 0 zł |
| VAT z faktury | z Twoich pieniędzy | w pożyczce |
| Oprocentowanie | rynkowe, często zmienne | stałe, zwykle 1-2% |
| Karencja | jeśli ją wynegocjujesz | zwykle 6-12 miesięcy |
| Kapitał obrotowy | osobny kredyt | część tej samej pożyczki |
| Biznesplan | piszesz sam | przygotowuję go w całości |
Warunki pożyczki unijnej dotyczą większości programów, szczegóły różnią się między funduszami. Kapitał obrotowy związany z inwestycją to najczęściej do 30% pożyczki. Pełne porównanie kosztów znajdziesz w artykule pożyczka unijna a kredyt bankowy.
Ile kosztuje wkład własny? Przykład na odsetkach
Wkład własny ma jeszcze jeden, mniej oczywisty koszt. Nawet gdy bank finansuje mniejszą kwotę, odsetki od kredytu rynkowego są wyraźnie wyższe niż od pożyczki unijnej na całą inwestycję. Ta sama linia, spłata w 7 lat w równych ratach, dla uproszczenia kwoty netto:
| Spłata w 7 lat | Bank, 7% | Pożyczka unijna, 2% |
|---|---|---|
| Wkład własny | 200 tys. zł | 0 zł |
| Kwota finansowania | 800 tys. zł | 1 mln zł |
| Rata miesięczna | ok. 12 070 zł | ok. 12 770 zł |
| Odsetki łącznie | ok. 214 tys. zł | ok. 72,5 tys. zł |
Odsetki przez 7 lat
Rata wychodzi podobna, bo pożyczka finansuje całość. Ale przez siedem lat oddajesz około 142 tysiące złotych mniej odsetek, a 200 tysięcy wkładu zostaje w firmie. Swoje liczby sprawdzisz w kalkulatorze pożyczka kontra kredyt.
Skoro nie wkład własny, to co sprawdza fundusz?
Brak wkładu własnego nie znaczy, że nie ma warunków. Fundusz zabezpiecza się inaczej niż bank i patrzy na trzy rzeczy.
- Sens inwestycji. Pożyczka finansuje rozwój: nową usługę, większą wydajność, nowy produkt, automatyzację, niższe zużycie energii. Opisuję to w biznesplanie na formularzu funduszu, który przygotowuję w całości.
- Zdolność do spłaty. Wyniki firmy muszą udźwignąć nową ratę razem z obecnymi zobowiązaniami. Karencja w spłacie kapitału daje inwestycji czas, żeby zaczęła zarabiać.
- Zabezpieczenie. Obowiązkowy jest weksel in blanco, a do tego hipoteka. Nieruchomość nie musi być Twoja, może należeć do osoby trzeciej, a jej właściciel zostaje wtedy z reguły poręczycielem. Więcej w artykule o zabezpieczeniu hipotecznym.
Kiedy własne pieniądze mimo wszystko się przydadzą
- Elementy, których program nie finansuje. Wykluczone jest refinansowanie kredytów i leasingów oraz nieruchomości kupowane na obrót lub lokatę kapitału, a w wielu programach także samochody osobowe. Zakup gruntu można sfinansować tylko do 10% kwoty pożyczki: przy pożyczce 1 mln zł grunt to najwyżej 100 tys. zł. Limit dotyczy gruntu, nie budynku.
- Inwestycja większa niż limit programu. Kwoty pożyczek sięgają przeważnie 1-3 mln zł, w części programów więcej. Różnicę można pokryć z innego źródła.
W obu przypadkach to Twój wybór, a nie warunek. Bywa też, że przedsiębiorca ma odłożone pieniądze i pyta, czy nie lepiej wyłożyć je na inwestycję. Odpowiadam przewrotnie: skoro całość może sfinansować pożyczka na preferencyjny procent, a własne pieniądze mogą zostać rezerwą na rozwój i niespodzianki, to po co zamrażać je w maszynie?
Jak wygląda współpraca
Zaczynamy od bezpłatnej wstępnej weryfikacji. Sprawdzam, czy Twoja inwestycja kwalifikuje się do pożyczki unijnej i który program w Twoim województwie da najlepsze warunki. Po podpisaniu umowy przygotowuję wniosek, biznesplan, prognozy finansowe i wszystkie formularze, a Ty dostajesz listę informacji i dokumentów dopasowaną do Twojej firmy.
Od pierwszej rozmowy do wypłaty mijają zwykle 3-5 miesięcy, więc najlepiej zgłosić się 4-5 miesięcy przed planowanym startem inwestycji. Opisz w formularzu, co planujesz i na jaką kwotę, a oddzwonię w 24 godziny.
Najczęstsze pytania
Czy pożyczka unijna naprawdę nie wymaga wkładu własnego?
Co do zasady tak. Może sfinansować do 100% inwestycji, w większości programów razem z VAT. Pojęcie wyjaśniam też w słowniku pożyczek unijnych.
Czy dostanę pożyczkę unijną bez własnej nieruchomości?
Tak, jeśli zabezpieczeniem będzie nieruchomość osoby trzeciej. Sprawdzę, co w Twojej sytuacji wchodzi w grę.
Czy z pożyczki unijnej sfinansuję kapitał obrotowy?
Tak, jako część inwestycji i w ograniczonym zakresie, najczęściej do 30% pożyczki, w części programów więcej.
Czy bank uzna VAT za wkład własny?
Raczej nie. VAT, który odzyskasz, nie jest kosztem inwestycji, więc bank liczy wkład od innej podstawy, a VAT i tak musisz zapłacić sam.
Czy mogę połączyć pożyczkę unijną z kredytem bankowym?
Tak, jeśli inwestycja jest większa niż limit programu. Pożyczka unijna nie może jednak spłacać istniejących kredytów ani leasingów.
Sprawdź, czy Twoja inwestycja się kwalifikuje
Minuta na formularz, odpowiedź w 24 godziny.
